Al participar constantemente en su ESPP a través de deducciones de nómina, puede acumular una cantidad sustancial de dinero durante sus años de trabajo.
Es fácil acumular riqueza de esta manera, pero ¿qué haces al jubilarse o al jubilarte ?
¿Se separa gradualmente de este stock un poco cada año, o lo vende todo de una vez? Aquí es donde se complica.
Hay dos cosas a considerar cuando se venden acciones de ESPP: riesgo e impuestos. Primero hablemos del riesgo, porque es más importante que los impuestos.
Riesgo de mantener acciones de la compañía
Mantener una gran cantidad de su riqueza en una sola acción es más riesgoso que otros enfoques de inversión, como poseer un fondo de índice de acciones. En nuestra escala de riesgo de inversión de 1 a 5 , poseer una sola acción como nivel de riesgo 5, colocarla en la categoría de mayor riesgo en relación con otras opciones.
A medida que se acerca el momento de la jubilación, su dinero tiene un trabajo definido que hacer, que es proporcionarle un ingreso confiable de por vida. Es una tontería arriesgar una gran parte de sus ingresos futuros en el desempeño de las acciones de una compañía.
Puede sentir un vínculo emocional con la empresa. Esto es común. Sin embargo, eso no significa que deba continuar siendo propietario de muchas acciones de la compañía mientras hace la transición al retiro.
¿Cuánto es demasiado? Sume el valor de todos sus activos financieros, como ahorros, inversiones y cuentas de jubilación. Ahora divida el valor de las acciones que posee en sus activos financieros totales. Si una sola tenencia de acciones representa más del 5% de sus activos financieros, eso es demasiado.
Aquí hay un ejemplo.
Digamos que posee $ 50,000 de acciones de la compañía, y tiene $ 500,000 en activos financieros totales. Eso significa que el 10% de sus activos financieros están en acciones de la compañía. Eso es demasiado.
Si tiene más del 5% de sus activos financieros en acciones de la compañía, querrá diseñar un plan de disposición para vender acciones. Ahí es donde entran los impuestos
Impuestos sobre la venta de acciones ESPP
Sus acciones del plan de compra de acciones pueden tener algunas características fiscales únicas. Para entender esto, cubramos tres factores que contribuyen a la imposición de las acciones de ESPP.
- En primer lugar, calcule la diferencia entre el precio de oferta (lo que pagó por las acciones) y el valor justo de mercado (lo que una persona normal que compra las acciones debería pagar a partir de la fecha de la oferta). En general, este monto se considerará como ingreso de compensación o como ingreso obtenido , y generalmente se informa en su formulario W-2.
- A continuación, hay una ganancia o pérdida en el stock. Esta es la diferencia entre lo que pagó por las acciones y su valor cuando lo vende. Este tipo de ganancia o pérdida se informa como cualquier otra ganancia o pérdida de capital.
- Ahora se vuelve aún más complicado. El monto de sus ganancias que se atribuye a los ingresos de compensación o a las ganancias de capital depende de cuánto tiempo haya tenido las existencias. Cuando vende acciones de su empresa, dependiendo de cuándo la venda, se clasifica como una disposición calificada o no calificada. Con una disposición de calificación (lo que significa que mantuvo sus acciones de ESPP durante más de dos años desde la fecha de oferta, y un año desde la fecha de compra) puede informar más de sus ganancias como una ganancia de capital en lugar de como ingreso del trabajo. Esto es beneficioso ya que la tasa del impuesto a las ganancias de capital es más baja que la tasa del impuesto sobre la renta ordinaria.
Está más allá del alcance de este artículo explicar todos los matices de impuestos, pero si quiere profundizar en los impuestos ESPP de Fidelity, hace un gran trabajo de explicación, aunque yo diría que aún no es fácil de entender.
En pocas palabras: si ingresa a la jubilación con una cantidad sustancial de acciones de la compañía, querrá estimar los impuestos y ver si existen oportunidades de planificación.
Por ejemplo, quizás si vende acciones el año posterior a su jubilación cuando ya no tiene ingresos ganados, se aplicará una tasa de impuesto sobre las ganancias de capital más baja que si vende las acciones en el año en que se jubila, donde aún puede tener ingresos devengados para reportar.
Cuándo vender acciones
La mayoría de los trabajadores que tienen acceso a un plan de compra de acciones se beneficiarán participando en un ciclo continuo de compra de acciones a través de deducciones de nómina y vendiendo las acciones tan pronto como sea posible (si desea reducir el riesgo de tener una sola acción) o inmediatamente después de haber cumplido el período de mantenimiento requerido (si considera que administrar impuestos es más importante que el riesgo de inversión de estar excesivamente expuesto a una sola acción).
Si considera que gran parte de su seguridad financiera está vinculada a su empleador, es decir, su ingreso actual mientras trabaja y una gran parte de su riqueza a través de la propiedad de acciones de la compañía, entonces la decisión de riesgo debería superar cualquier oportunidad de ahorro fiscal. En esta situación, trabaje para reducir agresivamente el riesgo vendiendo acciones.
Si posee suficientes acciones, también puede emplear una estrategia de llamadas cubiertas que genere ingresos en la acción, al tiempo que establece los puntos de precio preestablecidos en los que la venderá.
Si tiene activos financieros sustanciales fuera de las acciones de su compañía, programar las ventas de sus acciones de la manera más eficiente en impuestos puede ser el factor que es más importante que el riesgo al decidir cuándo vender acciones.