Los fundamentos del uso de los fondos fiduciarios para proteger y preservar la riqueza
¿Qué es un fondo fiduciario?
Un fondo fiduciario es un tipo especial de entidad legal que posee propiedades en beneficio de otra persona, grupo u organización. Hay muchos tipos diferentes de fondos fiduciarios. También hay muchas disposiciones diferentes de fondos fiduciarios que cambian la forma en que funcionan. En términos generales, hay tres partes involucradas en todos los fondos fiduciarios:
- El otorgante: Esta es la persona que establece el fondo fiduciario, dona la propiedad (como efectivo, acciones , bonos , bienes inmuebles , fondos mutuos , arte, una empresa privada o cualquier otra cosa de valor) al fondo, y quién decide los términos sobre los cuales debe ser administrado.
- El beneficiario: esta es la persona para quien se estableció el fondo fiduciario. Se pretende que los activos en el fideicomiso, aunque no pertenezcan al beneficiario , se administrarán de una manera que lo beneficie a él o ella, de acuerdo con las instrucciones y reglas específicas establecidas por el otorgante cuando se creó el fondo fiduciario.
- El Fiduciario: el fideicomisario , que puede ser un individuo, una institución (como un departamento de fideicomiso bancario que designa a uno de sus funcionarios para la responsabilidad) o múltiples asesores de confianza, es responsable de supervisar que el fondo fiduciario mantenga sus deberes como presentado en los documentos del fideicomiso y la ley aplicable. El fiduciario a menudo recibe una pequeña comisión de gestión. Algunos fideicomisos dan la responsabilidad de administrar los activos del fideicomiso al fideicomisario, mientras que otros requieren que el fiduciario seleccione asesores de inversión calificados para manejar el dinero.
¿Cómo se estructura un fondo fiduciario?
Los fondos fiduciarios son una entidad ficticia con vida dada por la legislatura estatal del estado en el que se formó el fideicomiso. Ciertos estados tienen ventajas sobre otros dependiendo de lo que el otorgante está intentando lograr, por lo que es tan importante trabajar con un abogado calificado al redactar los documentos de su fondo fiduciario. Algunos estados permiten los llamados fideicomisos perpetuos, que pueden durar para siempre, mientras que otros prohibirán dichas entidades por temor a crear otra clase de nobleza terrateniente que resulte en generaciones futuras que hereden grandes cantidades de riqueza que los beneficiarios no ganaron. Una de las disposiciones más populares insertadas en los fondos fiduciarios es la llamada cláusula "derrochadora" . En pocas palabras, lo que esto significa es que el beneficiario no puede pignorar los activos del fideicomiso, ni echar mano de ellos, para satisfacer sus deudas. Esto puede hacer que sea imposible para los libertinos encontrarse desamparados después de incurrir en grandes deudas. ¿Por qué? Imagine que el beneficiario hizo una gran apuesta en la mesa de la ruleta, perdió y no pudo pagar la deuda. El casino probablemente no podrá tocar el principal del fondo fiduciario cuando vaya a cobrar el dinero que se les debe. Es una forma para que los padres preocupados se aseguren de que sus hijos irresponsables no terminen sin hogar o se rompan, sin importar lo terribles que puedan ser sus decisiones de vida.
¿Por qué yo, u otros inversionistas, consideraría usar un fondo fiduciario?
Además de las protecciones del acreedor, hay varias razones por las cuales los fondos fiduciarios son muy populares:
- Si no confía en los miembros de su familia para seguir la letra de sus intenciones después de su muerte, un fondo fiduciario con un fideicomisario externo independiente a menudo puede aliviar sus temores. Por ejemplo, si quiere asegurarse de que sus hijos de un primer matrimonio hereden una cabaña del lago que debe compartirse entre ellos, puede usar un fondo fiduciario para hacerlo.
- Existen algunas ventajas impositivas significativas que se pueden lograr al usar fondos fiduciarios. La creación de un llamado Fideicomiso de anualidades benéficas o Fideicomiso de caridad restante podría permitir proteger miles, o incluso millones, de dólares de impuestos, mientras beneficia a su organización benéfica favorita.
- Los fondos fiduciarios se pueden utilizar de una manera que maximice los desvíos del impuesto sobre sucesiones para que pueda obtener más efectivo a más generaciones más adelante en el árbol genealógico.
- Los abuelos suelen establecer fondos fiduciarios para sus nietos, diseñados para pagar los gastos educativos. Cuando los nietos se gradúan, cualquier capital adicional restante se distribuye como dinero inicial que pueden usar para establecer su vida posterior a la universidad.
- Los fondos fiduciarios pueden proteger los activos que valora, como una empresa familiar, de sus beneficiarios. Imagine que posee una fábrica de helados y siente una gran lealtad hacia sus empleados. Desea que la empresa continúe siendo exitosa y dirigida por las personas que trabajan en ella, pero desea que las ganancias vayan a su hijo, que tiene un problema de adicción. Al usar un fondo fiduciario y dejar que el fiduciario sea responsable de supervisar a la administración, puede lograrlo. Su hijo todavía obtendría los beneficios financieros del negocio, pero no tendría voz ni voto en su gestión.
- Hay algunas formas interesantes de transferir grandes sumas de dinero mediante el uso de un fondo fiduciario, incluido el establecimiento de un pequeño fideicomiso que compra una póliza de seguro de vida al otorgante. Cuando el otorgante fallece, el producto del seguro se distribuye al fideicomiso. Ese dinero se utiliza luego para adquirir inversiones que generan dividendos, intereses y alquileres para que el beneficiario disfrute.
Tenga en cuenta que, si bien espero que haya sido útil, esta es una breve descripción de los fondos fiduciarios. Para obtener más información, le recomiendo leer The Complete Book of Trusts , que ofrece una gran descripción general de 60 tipos diferentes de fondos fiduciarios y las razones por las que se utilizan. Tenga en cuenta que si un fondo fiduciario es apropiado para su situación dependerá de sus circunstancias únicas, lo que desea lograr e incluso las leyes de su estado en particular. Es de suma importancia que discuta sus necesidades con un abogado fiduciario calificado, su contador y su firma de asesoramiento de inversión registrada .
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