Qué considerar al convertir de una IRA tradicional a una IRA Roth
Fundamentos de Roth IRA
A diferencia de las cuentas IRA tradicionales, no hay una deducción fiscal por las contribuciones de ahorro hechas a una IRA Roth , pero las ganancias generalmente son libres de impuestos.
Cuando invierte en una IRA Roth, básicamente acepta pagar impuestos ahora a cambio de un tratamiento libre de impuestos cuando los fondos se retiren más tarde.
Un inversor que usa una IRA Roth debe diferir tomando cualquier distribución hasta por lo menos la edad de 59 1/2 para lograr este estado completamente libre de impuestos. Los fondos también deben permanecer invertidos durante al menos cinco años a menos que alguna circunstancia especial lo permita.
En ausencia de circunstancias excepcionales, retirar dinero de una cuenta IRA Roth con anticipación no solo genera impuestos sobre las ganancias, sino también una multa del 10 por ciento.
IRA tradicionales
Las IRA tradicionales pueden ser deducibles o no deducibles. IRA tradicionales deducibles proporcionan una deducción de impuestos para las contribuciones de ahorro que realice. Tanto sus ganancias en esas contribuciones como su inversión inicial se gravan cuando los fondos finalmente se retiran.
Puede reclamar una deducción parcial o ninguna para las contribuciones de ahorro hechas a una IRA tradicional no deducible. Las ganancias tienen impuestos diferidos hasta que se retiren, y la parte que representa su base no deducible se le devuelve libre de impuestos.
Convirtiendo a un Roth
"Convertir a Roth" significa esencialmente que está cambiando el tratamiento fiscal del fondo en el que se han colocado sus ahorros para la jubilación.
En lugar del aplazamiento de impuestos que está disponible con una cuenta IRA tradicional, Roth IRA representa contribuciones posteriores a impuestos, por lo que convertir a Roth significa deshacer esa postergación: debe pagar impuestos sobre las ganancias acumuladas y sobre las contribuciones de ahorro por las cuales tomó una deducción fiscal en años pasados.
Esto convierte los fondos en dinero después de impuestos.
Cómo convertir fondos
Puede convertir sus ahorros de una IRA deducible o no deducible a una IRA Roth simplemente comunicándolo a su banco u otra institución financiera que desee hacerlo. Puede mantener sus fondos en la misma institución financiera. Incluso puede mantenerlos en las mismas inversiones. Todo lo que está haciendo es cambiar el tipo de cuenta que los contiene.
La parte más complicada es calcular el costo fiscal de convertir a un Roth. Cuando conviertes tu IRA tradicional en Roth, suceden dos cosas. El gobierno grava el valor actual de los fondos que convierte, y esos fondos ahora se convierten en su base en un Roth.
Cálculo de "Ingresos" para informar sobre una conversión Roth
Primero, averigua tu ingreso de conversión Roth . Si está convirtiendo fondos IRA deducibles, declararía como ingreso el valor actual de los fondos el día en que realice la conversión. Su base en una IRA deducible es cero porque recibió una deducción de impuestos por sus contribuciones de ahorro.
Si ha convertido fondos IRA no deducibles, declare como ingresos el valor actual de los fondos en el día en que los convierte, menos su base. Si contribuyó $ 5,000 a una IRA tradicional en 2016 y no recibió ninguna deducción por esa contribución, su base en esos fondos sería de $ 5,000: $ 5,000 de ingresos menos cero para la deducción.
Ahora digamos que decide convertir esa IRA en Roth dos años más tarde en 2018. El valor ahora es de $ 5,500. Reportaría $ 500 de ingresos en su declaración de impuestos: $ 5,500 de valor actual menos los $ 5,000.
Cuando tiene cuentas IRA tradicionales deducibles y no deducibles
Si posee cuentas IRA deducibles y no deducibles, la ley impositiva exige que su base en los fondos no deducibles se extienda a todos sus fondos IRA tradicionales, incluso si se mantienen en cuentas separadas en diferentes instituciones financieras. Lógicamente, usted querría convertir los fondos de IRA no deducibles primero porque parecería tener un impacto impositivo menor, pero no es así como funcionan las operaciones impositivas.
Digamos que contribuyó con $ 5,000 a una IRA deducible en 2016, lo que significa que su base ahora es cero en esos fondos. En 2018, contribuyó con $ 5,000 a una IRA totalmente no deducible, lo que significa que su base ahora es de $ 5,000.
Usted tiene $ 10,000 en contribuciones tradicionales de IRA con una base de $ 5,000.
Si tuviera que convertir todas sus cuentas IRA tradicionales a IRA Roth y el valor de su cuenta IRA era de $ 11,000, reportaría como ingreso $ 11,000 menos $ 5,000, su base, que sería de $ 6,000 en ingresos.
Una persona con cuentas IRA tradicionales mixtas podría pensar, "Vamos a convertir solo la IRA no deducible", pero su base aún sería prorrateada en todas sus cuentas. Suponiendo que el valor actual es de $ 5,500 en cada fondo IRA y ella convirtió solo $ 5,500 de la cuenta no deducible, los cálculos seguirán siendo los mismos: $ 5,500 (valor actual) menos $ 2,500 (base prorrateada). Esto daría como resultado un ingreso de $ 3,000.
Algunas estrategias especiales
Puede "aislar" sus fondos de IRA no deducibles transfiriendo los fondos de sus cuentas IRA tradicionales a un plan calificado, como un plan 401 (k) o 403 (b) , y puede optar por renovar solo sus IRA tradicionales deducibles si hace esto . Al realizar dicha transferencia, puede moverlos a un plan 401 (k) o similar, dejando solo fondos no deducibles en su IRA. Luego puede transferir sus fondos no deducibles a una Roth IRA.
Esto preserva la base en sus IRAs no deducibles. Resulta en menos ingresos reconocidos en la conversión Roth. Pero tenga en cuenta que solo puede realizar una transferencia por año por cuenta IRA. Esto se aplica a las reinversiones de una cuenta IRA tradicional a otra, de una cuenta IRA Roth a otra, o de una cuenta IRA tradicional a una cuenta IRA Roth.
Las transferencias directas de fiduciario a fideicomisario de un plan de jubilación calificado como una cuenta 401 (k) o 403 (b) a una IRA no cuentan. De lo contrario, cualquier reinversión adicional después de la primera reinversión dentro de un período de 12 meses se trata como una distribución totalmente imponible y podría aplicarse una penalización de distribución anticipada .
Si tiene la intención de utilizar esta estrategia para aislar los fondos no deducibles en su IRA, puede hacerlo en el mismo año utilizando el siguiente método de dos pasos:
- Pase sus IRA deducibles a un plan calificado en una transferencia directa de fiduciario a fiduciario. Estas transferencias no cuentan para el límite de un rollover por año.
- Luego, convierta sus cuentas IRA no deducibles a una cuenta IRA Roth a través de otra transferencia directa de fideicomisario a fideicomisario a fin de evitar la retención obligatoria del 20 por ciento.
El ingreso no (necesariamente) significa ingreso gravable
Los ingresos reportados en una conversión a una IRA Roth no siempre significan que los ingresos serán gravados. El impacto tributario del ingreso reportado se puede reducir a través de varias deducciones de impuestos o créditos fiscales.
Digamos que Alan convierte una cuenta IRA tradicional deducible por valor de $ 5,500 a una cuenta Roth IRA en 2016. Debido a que estos fondos eran completamente deducibles, Allan reportaría $ 5,500 en ingresos adicionales en su declaración de impuestos de 2016. Él todavía tiene derecho a tomar varias deducciones o créditos fiscales, al igual que cualquier otro contribuyente podría.
Por lo tanto, podría compensar sus $ 5,500 en ingresos adicionales con cualquier deducción que estuviera disponible para él. Por ejemplo, podría compensar el ingreso de conversión Roth con $ 5,500 de deducciones benéficas calificadas o con una pérdida comercial de $ 5,500. En este caso, su cantidad de ingresos imponibles se mantendría sin cambios a pesar de que tenía $ 5,500 en ingresos de conversión.
Cálculo del impacto fiscal
Dicho esto, los ingresos reportados en una conversión Roth obviamente aumentan los ingresos antes de los créditos o las deducciones, por lo que una conversión Roth podría potencialmente aumentar los ingresos imponibles y desencadenar varias eliminaciones.
Un aumento en el ingreso gravable es bastante fácil de entender. Eche un vistazo a las tasas impositivas marginales para el año en que está convirtiendo. Un aumento en los ingresos imponibles le costará aproximadamente su tasa impositiva marginal multiplicada por el valor de conversión.
Analizar varias eliminaciones es un poco más complicado. Un ingreso más alto podría resultar en más beneficios de Seguridad Social sujetos a impuestos, o podría desencadenar una eliminación gradual o la eliminación de varias deducciones o créditos fiscales.
La mejor manera de descubrir el impacto de una conversión Roth en estas diversas circunstancias es ejecutar una proyección en su software de impuestos para analizar el aumento de impuestos resultante de una conversión Roth.
¿Cuándo la conversión tiene sentido?
La conversión a una IRA Roth generalmente tiene sentido en las siguientes situaciones:
- Tiene fondos fuera de una cuenta de jubilación que podría usar para pagar completamente el impuesto por la conversión a un Roth.
- El valor de sus cuentas IRA tradicionales ha disminuido y la conversión ahora es más económica.
- Espera estar en aproximadamente la misma categoría impositiva o en una categoría impositiva más alta en la jubilación de la que tiene actualmente.
- Puede usar pérdidas, deducciones o créditos fiscales para ayudar a compensar el impacto fiscal de una conversión Roth.
¿Cuándo la conversión no tiene sentido?
La conversión a una IRA Roth podría no tener sentido en las siguientes situaciones:
- No tiene fondos en efectivo suficientes para pagar completamente el impuesto de la conversión Roth.
- Espera estar en una categoría impositiva más baja en la jubilación de lo que está actualmente.
- Es posible que necesite acceder a los fondos de su cuenta IRA en los próximos cinco años y que tenga o vaya a ser menor de 59.5 cuando eso suceda.
No tiene sentido pagar impuestos ahora a una tasa impositiva más alta si razonablemente se espera estar en una categoría impositiva más baja en la jubilación. Tampoco tiene sentido pagar impuestos ahora si tiene que recurrir a esos fondos en los próximos cinco años. En este caso, básicamente estará pagando impuestos dos veces: una vez en la conversión y nuevamente en la extracción, más cualquier penalidad que pueda aplicarse.
Informar la conversión de Roth
Recibirá dos documentos impositivos si convierte su IRA tradicional en una Roth IRA, y debe informar la conversión en dos lugares en su declaración de impuestos.
Recibirá un Formulario 1099-R de su institución financiera que informa la conversión de Roth. Se codificará como una transferencia a una Roth IRA. Utilizará la información de ese formulario para declarar sus ingresos de conversión Roth en el Formulario 8606 con la parte imponible del ingreso de conversión informado en su Formulario 1040. Los formularios 1099-R generalmente se envían a fines de enero del año siguiente.
Además, debe recibir el Formulario 5498 de la institución financiera que recibió los fondos Roth IRA. Este formulario informa el valor de los fondos recibidos y el valor de la cuenta al final del año. Este formulario generalmente solo tiene fines informativos. Los datos no tienen que aparecer en ninguna parte de su declaración de impuestos. La Forma 5468 generalmente se envía por correo antes del 31 de mayo.
Proceda con precaución
Considere consultar con un profesional de impuestos antes de actuar porque la Ley de reducción de impuestos y empleos , promulgada en diciembre de 2017, elimina su capacidad de deshacer las conversiones que realice.
Solía ser que las transferencias de fideicomisario a fideicomisario efectivamente podían "deshacerse" si recategorizaba la conversión antes de la fecha límite de impuestos, incluidas las extensiones, pero la conversión a una cuenta Roth ya no califica para este tratamiento. La nueva regla también se aplica a las reinversiones de las cuentas 401 (k) y 403 (b), así como las IRA tradicionales, SEP y SIMPLE.
La mayoría de las disposiciones de TCJA entran en vigencia en 2018, pero se aplican reglas especiales a este cambio. Las conversiones Roth IRA realizadas en 2017 aún se pueden recategorizar hasta el 15 de octubre de 2018. Lamentablemente, las conversiones realizadas el 1 de enero de 2018 o posterior no se pueden deshacer.