Cómo beneficiarse de los ingresos de bonos libres de impuestos
La mayoría de los inversores compran bonos por dos razones básicas: son seguros y proporcionan ingresos. Los bonos pueden proporcionar cierta estabilidad a su cartera para contrarrestar la volatilidad de las acciones mientras aún generan ingresos actuales o futuros.
Por lo general, los inversores no consideran que los bonos superen a las acciones, aunque esto ocurre de vez en cuando. La función principal de mantener los bonos en una cartera es lograr estabilidad e ingresos.
Pero luego está el problema de los impuestos. Si posee acciones, no paga impuestos sobre su crecimiento hasta que las venda, y luego solo se grava con la tasa de ganancias de capital. Incluso los dividendos reciben un tratamiento fiscal especial. Pero ese no es el caso con los bonos.
Una situación de impuestos
Los bonos pueden tener consecuencias impositivas inmediatas porque normalmente recibe ingresos de ellos dos veces al año. Así es cómo se desglosa la situación fiscal por tipo de fianza:
- Emisiones del Tesoro de los EE. UU . : estas notas y facturas generan un impuesto federal a las ganancias, pero no impuestos sobre la renta estatales o locales.
- Bonos municipales: municipales, a veces conocidos como munis, están libres de impuestos a nivel federal. Si los compra en el estado donde vive, también pueden estar exentos de impuestos estatales y locales. A veces se los llama "triple libre" por esa razón.
- Bonos corporativos : los bonos corporativos no tienen disposiciones libres de impuestos.
- Bonos de cupón cero: bonos de cupón cero se venden con un descuento profundo y no pagan interés anual. El valor nominal completo se paga al vencimiento. Pero hay una trampa. El IRS calcula el interés anual "implícito" sobre el bono y usted es responsable de ese monto, aunque en realidad no lo reciba hasta que el bono venza. Sí, lo leíste correctamente. Ahora está sujeto a impuestos sobre los ingresos que aún no ha recibido y que podría no recibir en los próximos años.
Como puede ver, los bonos municipales son obviamente el mejor trato fiscal. El rendimiento en munis refleja este beneficio.
Haz las matematicas
Hay una forma rápida de ver cómo un bono municipal se compara con una acción después de impuestos, que, después de todo, es la única base que importa. Puede calcular el equivalente imponible de la devolución de un bono municipal usando esta fórmula:
Calcule su tasa impositiva marginal , que es lo que pagará en el próximo dólar de ingresos que gane. Restarlo del número 1. Luego, divida un rendimiento muni por el resultado para obtener el equivalente imponible. Por ejemplo, si va a estar en el tramo impositivo del 28 por ciento y está considerando un muni con un rendimiento del 2,8 por ciento, el cálculo se vería así:
0.028 / (1 - 0.28) = 3.89%
Este muni le daría el mismo rendimiento efectivo que un valor imponible que paga aproximadamente 3.89 por ciento. Si agrega impuestos estatales y locales, podría impulsar su rendimiento tributable equivalente incluso más alto.
Conclusión
Por supuesto, las acciones siempre han realizado bonos a largo plazo, pero si busca un ingreso relativamente seguro a un rendimiento razonable, los bonos municipales merecen un vistazo a sus beneficios fiscales.
Nota: Siempre consulte con un profesional financiero para obtener la información y las tendencias más actualizadas. Este artículo no es un consejo de inversión y no pretende ser un consejo de inversión.