Aprenda los conceptos básicos antes de comprar
Elegir los mejores fondos de bonos para fines de ingresos
Los bonos se clasifican como valores de renta fija; por lo tanto, el ingreso es un propósito común para comprar fondos mutuos de bonos. Ingresos es otro término para pagos de intereses. Por ejemplo, un bono individual pagará un interés, denominado cupón , al tenedor de bonos (inversionista) a una tasa establecida durante un período de tiempo establecido (plazo). Si se mantiene hasta su vencimiento y el emisor del bono no incurre en incumplimiento, el tenedor del bono recibirá todos los pagos de intereses y el 100% de su capital antes del final del plazo.
Pero en el caso de los fondos mutuos de bonos, el fondo mutuo tendrá docenas o cientos de bonos y transferirá los pagos de intereses, menos los gastos de fondos, a los inversores de fondos mutuos. Al buscar los mejores fondos de bonos para obtener ingresos, querrá ver el rendimiento de la SEC a los 30 días , que se refiere a un cálculo de rendimiento que se basa en el período de 30 días que finaliza el último día del mes anterior.
La cifra de rendimiento refleja los dividendos e intereses ganados durante el período, después de la deducción de los gastos del fondo.
El rendimiento de SEC es un rendimiento aproximado que un inversor recibiría en un año suponiendo que cada bono de la cartera se mantiene hasta su vencimiento. Pero tenga en cuenta que las tenencias de fondos de bonos (los valores de bonos subyacentes) no se mantienen hasta el vencimiento y los fondos de los bonos no "maduran". Sin embargo, el rendimiento de 30 días de la SEC aún proporciona información útil a los inversores porque ayuda a estimar los ingresos, expresados como un porcentaje, necesarios para fines de planificación.
Los fondos de bonos también informan el rendimiento de doce meses posterior (TTM), pero este rendimiento refleja el pasado y puede no ser el mismo en el próximo año. En la última década, los rendimientos de los fondos de bonos han sido históricamente bajos, lo que ha llevado a un mayor interés en los fondos de bonos de alto rendimiento. También conocidos como fondos de bonos basura, los fondos de bonos de alto rendimiento conllevan un mayor riesgo de mercado y los inversionistas deben tener precaución al invertir en estos valores.
Invertir en fondos de bonos para la diversificación
Otro objetivo común de invertir en fondos de bonos es la diversificación . Los precios de los bonos se mueven en la dirección opuesta a las tasas de interés. Entonces, cuando la Junta de la Reserva Federal señala que reducirá la tasa de interés que cobran a los bancos, los precios de los bonos suelen subir. Y la Fed generalmente baja las tasas cuando la economía es débil.
Por lo tanto, los fondos comunes de bonos pueden funcionar bien cuando la economía y el mercado de valores no lo son. Por este motivo, a muchos inversores les gusta incluir fondos de bonos en sus carteras para proporcionar más equilibrio y estabilidad cuando sus fondos comunes de acciones pueden estar bajando de precio.
Los mejores fondos de bonos para diversificación son los fondos totales del mercado de bonos, como Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX), que busca replicar los retornos del Barclays's Aggregate US Bond Index , un amplio índice de bonos que cubre la mayoría de los bonos estadounidenses y algunos extranjeros. negociado en los EE. UU.
La mayoría de los inversionistas que buscan la diversificación no buscan fondos de bonos con los rendimientos más altos; en su lugar buscarán fondos como VBMFX que cubren todo tipo de bonos a bajo costo o al menos fondos con índices de gastos inferiores a la media .
Elegir la cuenta de inversión correcta para sus fondos de bonos
Como los fondos mutuos de bonos son valores de renta, querrá hacer lo mejor para limitar los impuestos sobre esos ingresos. Por ejemplo, si tiene la opción, generalmente es mejor mantener los fondos de los bonos en una cuenta con ventajas impositivas, como una Cuenta de jubilación individual (IRA) o una 401 (k). Los ingresos por intereses y las ganancias de capital no se gravan mientras usted tenga los fondos en estas cuentas. En cambio, el impuesto se "difiere" hasta que realice retiros. Por lo tanto, los fondos de bonos se beneficiarán más del interés compuesto y, por lo tanto, crecerán más rápidamente en una cuenta con impuestos diferidos.
Si desea o necesita tener fondos de bonos en una cuenta de corretaje gravable, puede considerar invertir en fondos de bonos municipales . Si bien los rendimientos de los fondos de bonos municipales suelen ser más bajos que los de los fondos de bonos gravables, el interés de los bonos municipales no tiene impuestos al nivel del impuesto a la renta federal. Y si los bonos municipales son del estado donde usted vive, el impuesto sobre la renta, si corresponde, también puede ser gratuito a nivel estatal. Puede buscar fondos de bonos municipales que compren solo bonos municipales dentro de su estado. Por ejemplo, si vive en Nueva York, podría buscar fondos de bonos municipales de Nueva York como Vanguard New York Tax-Exempt Fund (VNYTX).
Haga coincidir sus fondos de bonos con su objetivo de inversión
Ya hemos cubierto la inversión en fondos de bonos para obtener ingresos e invertir en fondos de bonos para la diversificación. Pero también debe asegurarse de que su objetivo de inversión, específicamente su horizonte temporal, coincida con el mejor tipo de fondo de bonos.
Por ejemplo, si busca el mejor fondo de bonos que puede ganar intereses más altos que un CD o una cuenta de ahorros en un banco, y existe la posibilidad de que necesite retirar parte o todo su dinero dentro de uno o dos años, una El fondo de bonos a corto plazo o el fondo de bonos a muy corto plazo podría ser una opción inteligente.
Si su período de tenencia es superior a tres años, puede invertir en casi cualquier tipo de fondo de bonos que cumpla con sus otros objetivos, como los ingresos o la diversificación.
Cuando haga coincidir los fondos de los bonos con su objetivo de inversión, recuerde que los fondos de los bonos pueden disminuir en valor. En algunos casos, puede ser prudente no utilizar fondos de bonos en absoluto. Por ejemplo, si cree que deberá retirar dinero en menos de un año, los fondos de los bonos (o cualquier fondo mutuo para ese asunto) no son una buena elección.