¿Cómo se puede saber si se trata de una corrección o un bloqueo?
¿Qué causa una corrección? Por lo general, es un evento que crea ventas en pánico.
Puede ser un momento desgarrador. Muchos inversores principiantes tendrán ganas de unirse a la loca carrera hacia las salidas. Eso es exactamente lo que no debes hacer. ¿Por qué? El mercado de valores compensa las pérdidas en tres meses más o menos. Si vende durante la corrección, probablemente no compre a tiempo para compensar sus pérdidas.
Las correcciones son inevitables. Cuando la bolsa de valores está subiendo, los inversores quieren entrar en las ganancias potenciales. Lleva a una exuberancia irracional . Eso hace que los precios de las acciones vayan muy por encima de su valor subyacente. Una corrección ocurre cuando los precios vuelven a un nivel razonable.
Corrección versus accidente
Se produce un colapso bursátil cuando la caída del precio del 10 por ciento ocurre en solo un día. Los bloqueos pueden conducir a un mercado bajista . Es entonces cuando el mercado cae otro 10 por ciento, para un descenso total del 20 por ciento o más.
Un colapso bursátil puede provocar una recesión . ¿Cómo? Las acciones son acciones de propiedad de una empresa.
El mercado de valores refleja la confianza de los inversores en las ganancias futuras de las empresas. Eso hace que el mercado de valores sea un indicador de la salud económica. Un choque indica una gran pérdida de confianza en la economía. El desplome de los valores bursátiles reduce la riqueza de los inversores. Un colapso bursátil puede asustar a los consumidores a comprar menos.
Los productos de consumo son el componente más grande del producto interno bruto . Añaden casi un 70 por ciento a la economía.
Las empresas que no producen finalmente despedirán a los trabajadores para mantenerse solventes. A medida que los trabajadores son despedidos, gastan menos. Una caída en la demanda significa menos ingresos. Eso significa más despidos. A medida que el declive continúa, la economía se contrae, creando una recesión . En el pasado, los accidentes bursátiles precedieron a la Gran Depresión , la recesión de 2001 y la Gran Recesión de 2008 .
Cómo protegerse ahora mismo
Debe protegerse antes de que los precios comiencen a caer. Eso es porque un choque ocurre demasiado rápido. Tratar de decidir si una corrección se está convirtiendo en un colapso se conoce como cronometrar el mercado . Es casi imposible de hacer Justo cuando está seguro de que la caída del 5 por ciento se convertirá en una corrección del 10 por ciento, el mercado rebota y alcanza nuevos máximos.
La mejor manera de protegerse de una corrección también lo protegerá de un accidente. Eso es desarrollar una cartera diversificada en este momento. Eso significa mantener una combinación equilibrada de acciones, bonos y productos básicos . Las acciones asegurarán que se beneficie de los aumentos del mercado. Los bonos y los productos básicos lo protegen de las correcciones y bloqueos del mercado.
La combinación específica de acciones, bonos y productos básicos se denomina asignación de activos .
Depende de tus objetivos financieros personales. Si no necesita el dinero durante años, querrá tener una mayor mezcla de acciones. Si necesita el dinero el próximo año, querrá más bonos.
La mejor manera de crear la asignación de activos correcta para sus objetivos es trabajar con un planificador financiero . Él o ella tiene programas de computadora que determinan la combinación correcta. Su planificador también puede sugerir buenas acciones individuales, bonos o fondos mutuos que tengan un historial probado.
Una vez que esté bien diversificado, asegúrese de reequilibrar su cartera cada año. Por ejemplo, si las materias primas funcionan bien y las acciones no funcionan bien, su cartera tendrá un porcentaje demasiado alto de productos básicos. Para reequilibrar, venderá algunas mercancías y comprará algunas acciones. Eso te obliga a vender las mercancías cuando los precios son altos y comprar las acciones cuando los precios son bajos.
Con la diversificación, se sentirá seguro para superar cualquier corrección del mercado de valores .
Si lo desea, puede tomar más precauciones. Cuando los índices bursátiles como el Dow alcancen niveles récord , venda algunos de sus ganadores. Mantenga este dinero en una cuenta líquida como mercados de dinero o bonos del Tesoro. Si llega una corrección, use ese efectivo para comprar algunas acciones a precios más bajos. Podría usar el promedio del costo en dólares para volver a comprar lentamente después de que el mercado caiga un 5 por ciento, luego nuevamente al 10 por ciento. También puede comprar oro si el mercado de valores lo corrige. Los estudios muestran que los precios del oro aumentan durante 15 días después de un colapso .
Historia
En promedio, el mercado de valores tiene varias correcciones al año. Entre 1983 y 2011, más de la mitad de todos los trimestres tuvieron una corrección. Eso promedia a 2.27 por año. Menos del 20 por ciento de todos los trimestres experimentaron un mercado bajista. Eso promedia a 0.72 veces por año.
Las correcciones de valores son más frecuentes que los bloqueos porque ocurren cuando la economía aún se encuentra en la fase de expansión . ¿Por qué corregiría el mercado incluso cuando los datos económicos son optimistas? El mercado de valores es un indicador económico líder . Los inversores miran las ganancias esperadas futuras para pronosticar las ganancias corporativas. Compran o venden acciones basadas en estas proyecciones. A veces los inversores se vuelven demasiado optimistas. Crean un rally que excede el desempeño económico actual. Ahí es cuando el mercado se extiende demasiado. Una vez que eso sucede, cualquier noticia dudosa causa una corrección.
Mientras la tendencia futura permanezca optimista, la compra se reanudará. Eso lleva a un rally alcista aún más fuerte. En otras palabras, una corrección en el mercado de valores puede ayudar al mercado bursátil a recuperar el aliento y alcanzar picos aún más altos.
La mayoría de las recesiones ocurren con caídas del mercado de valores del 30 por ciento o más. Esa es la fase de contracción y depresión del ciclo comercial . Un choque puede crearlos, pero los eventos económicos más grandes son la causa subyacente. Eso es lo que hace que un accidente sea más devastador que una corrección.