¿Qué promedio de costo en dólares es y cómo funciona en una cartera?
Si bien existe cierto desacuerdo sobre hasta qué punto el promedio del costo en dólares puede reducir el riesgo de mercado , parece haber una aceptación general de la idea de que un inversor que sigue un plan de promedios de costo en dólares compre y venda independientemente de las condiciones del mercado a intervalos regulares. y / o en cantidades fijas de dólares o acciones, podría ser capaz de resistir mejor los peligros emocionales del exceso de confianza o el pánico en tiempos de volatilidad extrema del mercado de acciones .
En efecto, el secreto para promediar el costo en dólares es que ayuda a eliminar las emociones del desafío de la asignación de capital. Para los inversores sin experiencia, especialmente aquellos que están comprando canastas de valores o cosas como fondos indexados de bajo costo , esto puede ser una gran ayuda. En verdad, el comportamiento irracional de los inversores abunda en tiempos difíciles .
¿Qué es el promedio del costo en dólares?
El promedio del costo en dólares puede describirse mejor como un enfoque de fórmula para invertir de forma sistemática una cantidad fija de moneda o adquirir un número fijo de unidades de acciones en intervalos predeterminados para construir lentamente una posición en un valor.
Es decir, en lugar de invertir activos en una suma global, el inversor se abre camino en una posición comprando lentamente cantidades más pequeñas durante un período de tiempo más largo. Esto extiende la base del costo a lo largo de varios años y a diferentes precios, proporcionando aislamiento frente a cambios futuros en el precio del mercado.
Significa que en tiempos de precios de las acciones en rápido aumento, el inversionista tendrá una base de costo más alta de lo que hubiera tenido de otra manera y, durante los tiempos de colapso de los precios de las acciones, el inversor tendrá una base de costo menor de lo que hubiera tenido de otro modo. tenido.
Una visión general de cómo un inversionista puede configurar un plan de promedios de costo en dólares
Para comenzar un plan de promedio de costos en dólares, un inversor debe hacer tres cosas principales.
Decida exactamente cuánto dinero puede invertir cada mes. Es importante asegurarse de que la cantidad comprometida sea financieramente prudente y asequible, por lo que la cantidad puede permanecer constante durante un período de tiempo, de lo contrario, el plan no será tan efectivo.
Seleccione una inversión o grupo de inversiones que desee mantener a largo plazo, definiéndose a largo plazo como cinco o diez años como mínimo.
A intervalos regulares, puede ser semanal, mensual o trimestral, por ejemplo, invertir ese dinero en la seguridad que ha elegido. Si su agente de bolsa lo ofrece, nuestro inversor podría incluso establecer un plan de retiro automático para que el proceso se automatice con poco o ningún gasto. Incluso podría ser posible prescindir de un corredor de bolsa .
Un ejemplo de un plan de promedios de costo en dólares
Es más fácil demostrar los mecanismos de un plan de promedios de costo en dólares guiándote a través de un ejemplo hipotético. Imagine que tiene $ 15,000 que le gustaría invertir en acciones de ABC, Inc., una compañía ficticia.
La fecha es el 1 de enero. Tiene dos opciones: puede invertir el dinero como una suma global ahora, alejarse y olvidarse de él, o puede establecer un plan de cálculo del costo en dólares y abrirse camino en el inventario.
Usted opta por lo último y decide invertir $ 1,250 cada trimestre durante tres años.
Durante los siguientes tres años, su dinero se invierte a los siguientes precios:
Tabla 1: Plan Hypothetical Cost Averaging Dollar
1st Quarter Year 1 = $ 50.00 precio de la acción, $ 1,250.00 inversión = 25.00 acciones compradas
Segundo trimestre Año 1 = $ 40.00 precio de la acción, $ 1,250.00 inversión = 31.25 acciones compradas
3er trimestre Año 1 = $ 70.00 precio de la acción, $ 1,250.00 inversión = 17.86 acciones compradas
Cuarto trimestre Año 1 = $ 50.00 precio de la acción, $ 1,250.00 inversión = 25.00 acciones compradas
1st Quarter Year 2 = $ 30.00 precio de las acciones, $ 1,250.00 de inversión = 41.67 acciones compradas
Segundo trimestre Año 2 = $ 20.00 precio de las acciones, $ 1,250.00 inversión = 62.50 acciones compradas
Tercer trimestre Año 2 = precio de las acciones de $ 25.00, inversión de $ 1,250.00 = 50.00 acciones compradas
Cuarto trimestre Año 2 = $ 32.00 precio de las acciones, $ 1,250.00 inversión = 39.06 acciones compradas
1st Quarter Year 3 = $ 35.00 precio de las acciones, $ 1,250.00 de inversión = 35.71 acciones compradas
2do trimestre Año 3 = $ 51.00 precio de la acción, $ 1,250.00 inversión = 24.51 acciones compradas
3er trimestre Año 3 = $ 65.00 precio de las acciones, $ 1,250.00 de inversión = 19.23 acciones compradas
Cuarto trimestre Año 3 = $ 50.00 precio de la acción, $ 1,250.00 inversión = 25.00 acciones compradas
Si hubiera invertido sus $ 15,000.00 al comienzo del período de tiempo, habría comprado 300 acciones a $ 50.00 por acción. Al precio final de las acciones de $ 50.00 por acción al cierre del tercer año, su posición habría valido exactamente los mismos $ 15,000.00.
Sin embargo, a través de compras regulares de su hipotético programa de promedios de costos en dólares, terminó invirtiendo $ 15,000.00 y obteniendo 396.70 acciones ya que su inversión fija de $ 1,250.00 por trimestre pudo comprar más acciones cuando el precio de las acciones colapsó y menos acciones cuando el precio . Aunque el precio final de las acciones fue de $ 50.00, la misma cantidad que tres años antes, su participación en realidad tiene un valor de mercado de $ 19,839.50.
Para ir un paso más allá, en el escenario de promedio del costo en dólares, su participación alcanzaría un punto de equilibrio en $ 15,000.00 si la acción se cotizaba a $ 37.81, que es una disminución del 24.38 por ciento del precio de compra inicial.
Este fenómeno fue visible en las cuentas de los inversionistas 401 (k) que contribuyeron regularmente a sus ahorros de jubilación independientemente de las condiciones del mercado bursátil en los años posteriores al colapso bursátil de 2009. Esas compras básicas de bajo costo ayudaron a reducir su base de costos en general. cuando el mercado se recuperó años después, pudieron disfrutar de las recompensas por su paciencia y disciplina.
La desventaja principal del promedio del costo en dólares es que si experimenta una burbuja en el mercado bursátil, o está promediando en una posición que experimenta un aumento significativo en el valor, su costo promedio será más alto de lo que hubiera sido de otra manera.
El Balance no proporciona servicios ni asesoría fiscal, de inversión o financiera. La información se presenta sin tener en cuenta los objetivos de inversión, la tolerancia al riesgo o las circunstancias financieras de ningún inversor específico, y podría no ser adecuada para todos los inversores. El rendimiento pasado no es indicativo de resultados futuros. Invertir conlleva riesgos, incluyendo la posible pérdida de capital.