¿Qué es una segunda hipoteca?
Una segunda hipoteca es un préstamo que utiliza su casa como garantía, similar a un préstamo que podría haber usado para comprar su casa.
El préstamo se conoce como una "segunda" hipoteca porque su préstamo de compra suele ser el primer préstamo que está garantizado por un gravamen sobre su vivienda .
Las segundas hipotecas aprovechan el capital de su casa , que es el valor de mercado de su vivienda en relación con cualquier saldo de préstamo. La equidad puede aumentar o disminuir, pero idealmente solo crece con el tiempo. La equidad puede cambiar de varias formas:
- Cuando realiza pagos mensuales de su préstamo, reduce el saldo de su préstamo, lo que aumenta su capital.
- Si su casa gana valor debido a un fuerte mercado de bienes raíces, o mejoras que realice en el hogar, su capital aumenta.
- Pierdes capital cuando tu casa pierde valor o pides un préstamo contra tu casa.
Las segundas hipotecas pueden venir en diferentes formas.
Suma global : una segunda hipoteca estándar es un préstamo único que proporciona una suma global de dinero que puede usar para lo que desee. Con ese tipo de préstamo, pagará el préstamo gradualmente con el tiempo, a menudo con pagos mensuales fijos.
Con cada pago, usted paga una parte de los costos por intereses y una parte del saldo de su préstamo (este proceso se denomina amortización ).
Línea de crédito: también es posible pedir prestado utilizando una línea de crédito , o un grupo de dinero del que puede sacar dinero. Con ese tipo de préstamo, nunca se requiere que tome dinero, pero tiene la opción de hacerlo si lo desea.
Su prestamista establece un límite máximo de préstamo, y puede continuar pidiendo dinero prestado (varias veces) hasta que alcance ese límite máximo. Al igual que con una tarjeta de crédito, puede pagar y pedir prestado una y otra vez.
Opciones de tarifas: según el tipo de préstamo que utilice y sus preferencias, su préstamo podría tener una tasa de interés fija que lo ayude a planificar sus pagos en los próximos años. Los préstamos a tasa variable también están disponibles y son la norma para las líneas de crédito.
Ventajas de las segundas hipotecas
Monto del préstamo: las segundas hipotecas le permiten pedir préstamos en cantidades importantes. Debido a que el préstamo está asegurado por su casa (que generalmente vale mucho dinero), usted tiene acceso a más de lo que podría obtener sin utilizar su casa como garantía. ¿Cuánto puede pedir prestado? Depende de su prestamista, pero puede esperar pedir prestado hasta el 80% del valor de su casa . Ese máximo contará todos sus préstamos hipotecarios, incluidas la primera y la segunda hipoteca.
Tasas de interés: las segundas hipotecas a menudo tienen tasas de interés más bajas que otros tipos de deuda. Nuevamente, asegurar el préstamo con su casa lo ayuda porque reduce el riesgo para su prestamista. A diferencia de los préstamos personales no garantizados , como las tarjetas de crédito, las tasas de interés de las segundas hipotecas son comúnmente de un solo dígito.
Beneficios fiscales (especialmente Pre-2018): en algunos casos, obtendrá una deducción por intereses pagados en una segunda hipoteca. Existen numerosos aspectos técnicos que debe tener en cuenta, así que pregúntele a su preparador de impuestos antes de comenzar a tomar deducciones. Para obtener más información, obtenga información sobre la deducción de intereses hipotecarios . Para los años fiscales posteriores a 2017, la Ley de reducción de impuestos y empleos elimina la deducción a menos que use el dinero para "mejoras sustanciales" en un hogar.
Desventajas de las segundas hipotecas
Los beneficios siempre vienen con compensaciones. Los costos y riesgos significan que estos préstamos deben usarse con prudencia.
Riesgo de ejecución hipotecaria: uno de los mayores problemas con una segunda hipoteca es que tiene que poner su casa en riesgo. Si deja de hacer pagos, su prestamista podrá llevarse su casa a través de una ejecución hipotecaria , lo que puede causarle serios problemas a usted y su familia.
Por esa razón, rara vez tiene sentido utilizar una segunda hipoteca para los costos de "consumo actual". Para el entretenimiento y los gastos normales de vida, simplemente no es sostenible o vale la pena el riesgo de utilizar un préstamo con garantía hipotecaria.
Costo: las segundas hipotecas, como su préstamo de compra, pueden ser costosas. Tendrá que pagar numerosos costos por cosas como cheques de crédito, tasaciones , tarifas de originación y más. Los costos de cierre pueden fácilmente sumar miles de dólares. Incluso si le prometen un préstamo "sin costo de cierre ", aún está pagando, simplemente no ve esos costos de forma transparente.
Costos de intereses: cada vez que pide un préstamo, está pagando intereses . Las tasas de segunda hipoteca suelen ser más bajas que las tasas de interés de las tarjetas de crédito, pero a menudo son ligeramente más altas que la tasa de su primer préstamo. Los prestamistas de segunda hipoteca toman más riesgos que el prestamista que hizo su primer préstamo. Si deja de hacer pagos, no se le pagará al segundo prestamista a menos que y hasta que el prestamista primario recupere todo su dinero. Debido a que estos préstamos son tan grandes, los costos totales de intereses pueden ser significativos.
Usos comunes de segundas hipotecas
Elija sabiamente cómo usa los fondos de su préstamo. Lo mejor es invertir ese dinero en algo que mejore su patrimonio neto (o el valor de su hogar) en el futuro. Tendrá que pagar estos préstamos, son riesgosos y cuestan mucho dinero.
- Las mejoras en el hogar son una opción común porque se supone que pagará el préstamo cuando venda su casa con un precio de venta más alto.
- Evitar el seguro hipotecario privado (PMI) podría ser posible con una combinación de préstamos. Por ejemplo, una estrategia 80/20 o un préstamo "a cuestas" utiliza una segunda hipoteca para mantener su proporción de préstamo a valor por encima del 80 por ciento en su primer préstamo. Solo asegúrese de que tenga sentido en comparación con pagar, y luego cancelar, el PMI.
- Consolidación de deuda: a menudo puede obtener una tasa más baja con una segunda hipoteca, pero es posible que esté pasando de préstamos no garantizados a un préstamo que le podría costar su casa.
- Educación: puede establecerse para obtener un ingreso más alto. Pero al igual que en otras situaciones, está creando una situación en la que podría enfrentar una ejecución hipotecaria. Vea si los préstamos estudiantiles estándar son una mejor opción
Consejos para obtener una segunda hipoteca
Compre y obtenga cotizaciones de al menos tres fuentes diferentes. Asegúrese de incluir lo siguiente en su búsqueda:
- Un banco local o cooperativa de crédito
- Un corredor de hipotecas o un originador de préstamos (solicite sugerencias a su agente de bienes raíces)
- Un prestamista en línea
Prepárese para el proceso consiguiendo dinero en los lugares correctos y preparando sus documentos. Esto hará que el proceso sea mucho más fácil y menos estresante .
Tenga cuidado con las características de préstamos riesgosos . La mayoría de los préstamos no tienen estos problemas, pero vale la pena estar atentos a ellos:
- Pagos con globo que causarán problemas en el camino
- Multas por pago anticipado que borran los beneficios de pagar su deuda temprano