Averigüe cuándo se despliegan los cambios
Aquí hay un resumen de cómo la Ley cambia los impuestos a los ingresos, las deducciones por cuidado de niños y ancianos, y los impuestos comerciales.
Impuestos a la renta
La Ley mantiene los siete niveles de impuesto a la renta, pero reduce las tasas impositivas . Los empleados verán los cambios reflejados en sus retenciones en sus cheques de pago de febrero de 2018. Estas tasas vuelven a las tasas de 2017 en 2026.
La Ley crea la siguiente tabla. Los niveles de ingresos aumentarán cada año con la inflación. Pero aumentarán más lentamente que en el pasado porque la Ley utiliza el índice de precios al consumidor encadenado. Con el tiempo, eso moverá a más personas a mayores niveles de impuestos.
| Tasa del impuesto a la renta | Niveles de ingresos para quienes presentan como: | ||
|---|---|---|---|
| 2017 | 2018-2025 | Soltero | Married-Joint |
| 10% | 10% | $ 0- $ 9,525 | $ 0- $ 19,050 |
| 15% | 12% | $ 9,525- $ 38,700 | $ 19,050- $ 77,400 |
| 25% | 22% | $ 38,700- $ 82,500 | $ 77,400- $ 165,000 |
| 28% | 24% | $ 82,500- $ 157,500 | $ 165,000- $ 315,000 |
| 33% | 32% | $ 157,500- $ 200,000 | $ 315,000- $ 400,000 |
| 33% -35% | 35% | $ 200,000- $ 500,000 | $ 400,000- $ 600,000 |
| 39.6% | 37% | $ 500,000 + | $ 600,000 + |
El plan de impuestos de Trump dobla la deducción estándar . La deducción de un solo declarante aumenta de $ 6,350 a $ 12,000.
La deducción para contribuyentes casados y conjuntos aumenta de $ 12,700 a $ 24,000 . Se revierte al nivel actual en 2026. Se estima que el 94 por ciento de los contribuyentes tomará la deducción estándar. La Asociación Nacional de Constructores de Viviendas y la Asociación Nacional de Agentes Inmobiliarios se opusieron a esto. A medida que más contribuyentes tomen una deducción estándar, menos aprovecharían la deducción de intereses hipotecarios.
Eso podría bajar los precios de la vivienda. Pero este podría ser un buen momento para hacer eso. Muchas personas están preocupadas de que el mercado inmobiliario esté en una burbuja que podría llevar a otro colapso .
Elimina las exenciones personales . Antes de la Ley, los contribuyentes restaban $ 4,150 del ingreso por cada persona reclamada. Como resultado, algunas familias con muchos hijos pagarán impuestos más altos a pesar de las mayores deducciones estándar de la Ley.
La Ley elimina la mayoría de las deducciones detalladas . Eso incluye los gastos de mudanza, a excepción de los miembros de las fuerzas armadas. Quienes pagan pensión alimenticia ya no pueden deducirla, mientras que aquellos que la reciben pueden hacerlo. Este cambio comienza en 2019 para los divorcios firmados en 2018.
Mantiene las deducciones por contribuciones caritativas, ahorros de jubilación e intereses de préstamos estudiantiles.
La Ley limita la deducción sobre el interés hipotecario a los primeros $ 750,000 del préstamo. El interés en líneas de crédito con garantía hipotecaria ya no se puede deducir. Los actuales propietarios de hipotecas no se ven afectados.
Los contribuyentes pueden deducir hasta $ 10,000 en impuestos estatales y locales . Deben elegir entre los impuestos a la propiedad y los impuestos sobre la renta o sobre las ventas. Esto perjudicará a los contribuyentes en estados con altos impuestos como Nueva York y California.
La Ley amplía la deducción por gastos médicos para 2017 y 2018.
Permite a los contribuyentes deducir gastos médicos que son 7.5 por ciento o más de ingresos. Antes del proyecto de ley, el límite era del 10 por ciento para los nacidos después de 1952. Los adultos mayores ya tenían el 7,5 por ciento de corte. Al menos 8,8 millones de personas utilizaron la deducción en 2015.
La Ley deroga el impuesto Obamacare a quienes no tienen seguro de salud en 2019. Sin el mandato, la Oficina de Presupuesto del Congreso estima que 13 millones de personas abandonarían sus planes. El gobierno ahorraría $ 338 mil millones al no tener que pagar sus subsidios. Sin embargo, los costos de la atención médica aumentarán debido a que menos personas recibirán la atención preventiva necesaria para evitar costosas visitas a la sala de emergencias. La Senadora Susan Collins, republicana de Maine, aprobó el proyecto de ley solo porque Trump prometió restablecer los subsidios a las aseguradoras como se indica en el proyecto de ley Murray-Alexander .
Los $ 7 mil millones en subsidios les reembolsan por reducir los costos para los estadounidenses de bajos ingresos. Pero la CBO dijo que no compensará los mayores precios de la atención médica creados por la derogación del mandato.
La Ley duplica la exención fiscal estatal a $ 11.2 millones para solteros y $ 22.4 millones para parejas. Eso ayuda al 1 por ciento superior de la población que lo paga. Estas 4,918 declaraciones de impuestos principales contribuyen con $ 17 mil millones en impuestos. La exención revierte a niveles previos a la Ley en 2026.
Mantiene el impuesto mínimo alternativo . Aumenta la exención de $ 54,300 a $ 70,300 para solteros y de $ 84,500 a $ 109,400 para solteros. Las exenciones se eliminan gradualmente en $ 500,000 para solteros y $ 1 millón para solidario. La exención revierte a niveles previos a la Ley en 2026.
Cuidado de niños y ancianos
La Ley aumenta el Crédito Tributario por Hijo de $ 1,000 a $ 2,000. Incluso los padres que no ganan lo suficiente para pagar impuestos pueden reclamar el crédito de hasta $ 1,400. Aumenta el nivel de ingresos de $ 110,000 a $ 400,000 para contribuyentes casados.
Permite a los padres utilizar 529 planes de ahorro para la matrícula en escuelas K-12 privadas y religiosas. También pueden usar los fondos para gastos para estudiantes educados en el hogar.
Permite un crédito de $ 500 por cada dependiente no dependiente. El crédito ayuda a las familias que cuidan a padres ancianos.
Impuestos comerciales
La Ley reduce la tasa máxima de impuestos corporativos del 35 por ciento al 21 por ciento, la más baja desde 1939. Estados Unidos tiene una de las tasas más altas del mundo. Pero la mayoría de las empresas no pagan la tasa máxima. En promedio, la tasa efectiva es del 18 por ciento. Las grandes corporaciones tienen abogados fiscales que les ayudan a evitar pagar más.
Aumenta la deducción estándar al 20 por ciento para las empresas de transferencia. Esta deducción finaliza después de 2025. Las actividades de transferencia incluyen empresas de propiedad individual, sociedades, compañías de responsabilidad limitada y corporaciones S. También incluyen compañías inmobiliarias, fondos de cobertura y fondos de capital privado . Las deducciones se eliminan gradualmente para los profesionales del servicio una vez que sus ingresos alcancen los $ 157,500 para solteros y $ 315,000 para los contribuyentes conjuntos.
La Ley limita la capacidad de las corporaciones de deducir los gastos por intereses al 30 por ciento de los ingresos . Durante los primeros cuatro años, los ingresos se basan en el EBITDA . A partir del quinto año, se basa en las ganancias antes de intereses e impuestos. Eso hace que sea más costoso para las firmas financieras pedir prestado. Las empresas tendrían menos probabilidades de emitir bonos y recomprar sus acciones. Los precios de las acciones podrían caer. Pero el límite genera ingresos para pagar otras exenciones de impuestos.
Permite a las empresas deducir el costo de los activos depreciables en un año en lugar de amortizarlos durante varios años. No se aplica a las estructuras. Para calificar, el equipo debe comprarse después del 27 de septiembre de 2017 y antes del 1 de enero de 2023.
La Ley endurece los requisitos sobre los beneficios de intereses transportados . Los intereses devengados se gravan con un 23.8 por ciento en lugar de la tasa de ingresos máxima del 39.6 por ciento. Las empresas deben tener activos durante un año para calificar para la tasa más baja. La Ley extiende ese requisito a tres años. Eso podría perjudicar a los fondos de cobertura que tienden a operar con frecuencia. No afectaría a los fondos de capital privado que conservan activos por alrededor de cinco años. El cambio recaudaría $ 1,2 mil millones en ingresos.
La Ley elimina la AMT corporativa. La AMT corporativa tenía una tasa impositiva del 20 por ciento que se activaba si los créditos impositivos aumentaban la tasa impositiva efectiva de una empresa por debajo del 20 por ciento. Bajo el AMT, las compañías no podían deducir el gasto ni las inversiones en investigación y desarrollo en un vecindario de bajos ingresos. La eliminación de AMT corporativa agrega $ 40 mil millones al déficit.
El plan de impuestos de Trump aboga por un cambio del actual sistema impositivo "mundial" a un sistema "territorial". Bajo el sistema mundial, las multinacionales pagan impuestos por los ingresos obtenidos en el extranjero. No pagan el impuesto hasta que traigan las ganancias a casa. Como resultado, muchas corporaciones lo dejan estacionado en el extranjero. Bajo el sistema territorial, no están sujetos a impuestos sobre ese beneficio extranjero. Serían más propensos a reinvertirlo en los Estados Unidos. Esto beneficiará más a las compañías farmacéuticas y de alta tecnología.
La Ley permite a las empresas repatriar los $ 2.6 billones que tienen en reservas de efectivo en el extranjero. Pagan una tasa impositiva única de 15.5 por ciento en efectivo y 8 por ciento en equipo. El Servicio de Investigación del Congreso encontró que un día festivo similar de 2004 no hizo mucho para impulsar la economía. Las empresas distribuyeron efectivo repatriado a los accionistas, no a los empleados. A partir de marzo de 2018, la reducción de impuestos ha estimulado un número récord de fusiones.
Apple acordó pagar $ 38 mil millones para llevar a casa hasta $ 252.6 mil millones en efectivo en el extranjero. Invertirá $ 30 mil millones en gastos de capital, creando 20,000 empleos. La repatriación también podría elevar el rendimiento del bono del Tesoro. Las empresas tienen la mayor parte del efectivo en bonos del Tesoro a 10 años . Cuando los venden, el exceso de oferta enviaría rendimientos más altos.
Permite la perforación de petróleo en el Refugio Nacional de Vida Silvestre del Ártico . Se estima que agregará $ 1.1 mil millones en ingresos en 10 años. Pero la perforación en el refugio no será rentable hasta que los precios del petróleo sean de al menos $ 70 por barril.
Conserva créditos fiscales para vehículos eléctricos y parques eólicos.
Corta la deducción para la investigación de medicamentos huérfanos del 50 por ciento al 25 por ciento. Los medicamentos huérfanos se enfocan en enfermedades raras.
La Ley reduce los impuestos al pecado sobre la cerveza, el vino y el licor . El Instituto Brookings estima que provocará 1,550 muertes más relacionadas con el alcohol cada año. El estudio encontró que los precios más bajos del alcohol están directamente relacionados con más compras y un mayor número de muertes.
Cómo te afecta
El plan de impuestos ayuda a las empresas más que a las personas. Los recortes tributarios comerciales son permanentes, mientras que los recortes individuales vencen en 2025. Pero el mayor empleador privado de la nación, Walmart, dijo que elevará los salarios. También usará el dinero ahorrado por los recortes de impuestos para otorgar bonificaciones de $ 1,000 e incrementar los beneficios.
Entre las personas, sería más útil para las familias de mayores ingresos. The Tax Foundation dijo que aquellos en el rango del 95-99 por ciento recibirían un aumento del 2.2 por ciento en los ingresos después de impuestos. Aquellos en el rango de ingresos del 20-80 por ciento recibirían un aumento del 1.7 por ciento.
El Centro de Política Fiscal encontró que se rompió un poco más. Aquellos en la quinta parte de la población con el salario más bajo verían un aumento en su ingreso de 0.4 por ciento. Aquellos en el quinto más alto recibirán un aumento del 1.2 por ciento. Los próximos dos quintiles verían que sus ingresos aumentarían un 1,6 por ciento y un 1,9 por ciento, respectivamente. Pero el mayor aumento, el 2,9 por ciento, se destinará a los que están en el quinto lugar.
La Ley hace que el impuesto progresivo a la renta de los Estados Unidos sea más regresivo . Las tasas impositivas se reducen para todos, pero se reducen más para los contribuyentes de mayores ingresos.
El aumento en la deducción estándar beneficiaría a 6 millones de contribuyentes. Eso es 47.5 por ciento de todos los contribuyentes, de acuerdo con Evercore ISI. Pero para muchos grupos de ingresos, eso no compensará las deducciones perdidas.
La Ley aumenta el déficit en $ 1 billón en los próximos 10 años según el Comité Conjunto de Impuestos. Dice que la Ley aumentará el crecimiento en un 0.7 por ciento anual, reduciendo parte de la pérdida de ingresos de los $ 1.5 billones en recortes de impuestos.
The Tax Foundation hizo una estimación ligeramente diferente. Dijo que la Ley agregará casi $ 448 mil millones al déficit en los próximos 10 años. Los recortes de impuestos costarían $ 1,47 mil millones. Pero eso se compensa con $ 700 mil millones en crecimiento y ahorros al eliminar el mandato de ACA. El plan aumentaría el PIB en un 1.7 por ciento anual. Crearía 339,000 empleos y agregaría 1.5 por ciento a los salarios.
El Departamento del Tesoro de los Estados Unidos informó que el proyecto de ley generaría $ 1.8 trillones en nuevos ingresos. Proyectó un crecimiento económico de 2.9 por ciento anual en promedio. El informe del Tesoro es tan optimista porque supone que se implementarán el resto de los planes de Trump. Estos incluyen el gasto en infraestructura, la desregulación y la reforma de la asistencia social.
El aumento de la deuda significa que los republicanos conscientes del presupuesto han dado un vuelco. El partido luchó duro para pasar el secuestro . En 2011, algunos miembros incluso amenazaron con no pagar la deuda en lugar de aumentarla. Ahora dicen que los recortes de impuestos impulsarían tanto la economía que los ingresos adicionales compensarían los recortes de impuestos. Ignoran las razones por las que Reaganomics no funcionaría hoy .
El impacto en la deuda nacional de $ 20 trillones eventualmente será mayor de lo proyectado. Un futuro Congreso probablemente extenderá los recortes de impuestos que expiran en 2025.
El aumento de la deuda soberana amortigua el crecimiento económico a largo plazo . Los inversores lo ven como un aumento de impuestos en las generaciones futuras. Eso es especialmente cierto si la proporción de la deuda al producto interno bruto es cercana al 77 por ciento. Ese es el punto de inflexión, según un estudio del Banco Mundial. Encontró que cada punto porcentual de la deuda por encima de este nivel le cuesta al país un crecimiento del 1.7 por ciento. La relación deuda-PIB de EE. UU. Fue del 104 por ciento antes de los recortes de impuestos.
La economía del lado de la oferta es la teoría que dice que los recortes de impuestos aumentan el crecimiento. El Departamento del Tesoro de los EE. UU. Analizó el impacto de los recortes fiscales de Bush . Descubrió que proporcionaban un impulso a corto plazo en una economía que ya era débil. Pero la economía en 2017 es fuerte.
Además, la economía del lado de la oferta funcionó durante la administración Reagan porque la tasa impositiva más alta era del 70 por ciento. De acuerdo con Laffer Curve , eso está en el rango prohibitivo. El rango ocurre en niveles de impuestos tan altos que los recortes impulsan el crecimiento lo suficiente como para compensar cualquier pérdida de ingresos. Pero la economía del goteo ya no funciona porque las tasas impositivas de 2017 son la mitad de lo que eran en los años ochenta.
Muchas grandes corporaciones confirmaron que no usarán los recortes de impuestos para crear empleos. Las corporaciones tienen un récord de $ 2.3 billones en reservas de efectivo, el doble del nivel en 2001. Los CEOs de Cisco, Pfizer y Coca-Cola usarían el dinero extra para pagar dividendos a los accionistas. El CEO de Amgen utilizará los ingresos para recomprar acciones. En efecto, los recortes tributarios corporativos aumentarán los precios de las acciones, pero no crearán empleos.
Los recortes de impuestos más importantes deberían ir a la clase media, que tienen más probabilidades de gastar cada dólar que reciben. Los ricos usan recortes de impuestos para ahorrar o invertir. Ayuda al mercado de valores, pero no impulsa la demanda. Una vez que hay demanda, las empresas crean puestos de trabajo para satisfacerla. Los recortes tributarios de la clase media crean más empleos . Pero la mejor solución de desempleo es el gasto gubernamental para construir infraestructura y crear empleos directamente .
La ley podría ayudar a los inmigrantes que estaban protegidos por la Acción Diferida para Llegadas en la Infancia. Una de las políticas de inmigración de Trump es finalizar el programa en marzo de 2018. El Senador Jeff Flake, republicano de Arizona, logró que los líderes del Senado acordaran hacer el programa permanente a cambio de su voto.
Las promesas de Trump ya no están en el plan
La propuesta de Trump para 2016 permitió depositar hasta $ 2,000 libre de impuestos en una cuenta de ahorros para el cuidado de dependientes. La cuenta crecerá libre de impuestos para pagar la educación de un niño. Los contribuyentes también podrían recibir un reembolso por el Crédito Tributario por Ingreso del Trabajo y depositarlo en DCSA.
Trump prometió finalizar el AMT para individuos.
Trump prometió aumentar los impuestos a las ganancias de intereses, no solo endurecer los requisitos. Pero los lobistas de esas industrias convencieron al Congreso de ignorar el compromiso de Trump.
Trump prometió finalizar el impuesto a la Ley de Atención Asequible sobre los ingresos de inversión.
Las otras políticas de Trump: Cuidado de la salud | Creación de empleo | Reducción de deuda | TLCAN | Trump versus Obama